Спекулятивные сделки трейдеров редко бывают основаны на фундаментальных факторах. График, отображающий все прошлые изменения цены в сочетании с анализом объемов — это идеальный, и, пожалуй, единственно необходимый инструмент кратко и среднесрочного трейдера.
Большинство брокеров подписывают свои рекламные материалы фразой «Никакие прошлые результаты не гарантируют их повторения в будущем», и это – правда. Вторая часть правды заключается в том, что на самом деле история все-таки имеет тенденцию повторяться, что дает трейдеру возможность вычислить статистическое преимущество на основании прошлых показателей. Используя это преимущество, можно прогнозировать поведение цены и извлекать из этого прибыль. Именно в этом и заключается предназначение теханализа.
Настройка графиков
Как же правильно настроить график, чтобы максимально эффективно считывать с него информацию для теханализа?
Начать следует с выбора таймфрейма. Простая истина заключается в том, что чем старше таймфрейм, тем достовернее его сигналы из-за того, что именно на них легче всего отследить настроение крупных игроков. Чем мельче таймфрейм, тем больше на нем «шума» — мелких ценовых колебаний, которые никак не влияют на общие тенденции.
Кто-то делает выбор в пользу японских свечей, кто-то настраивает себе бары исходя из проторгованного объема, или вовсе предпочитает экзотику вроде крестиков-ноликов. При желании вы можете их все изучить, если ощутите такую необходимость.
Самым же легким и удобным для чтения является график, построенный по простым барам, где каждые 5 минут, час, день, неделя (это и есть заданный таймфрейм) отображены вертикальной чертой — баром. Размер бара задан расстоянием от самой низкой до самой высокой цены актива за этот временной период. Чаще всего открытие и закрытие бара тоже отмечаются на нем (зарубка слева – открытие, справа — закрытие). Когда заданный интервал времени истекает, начинается построение нового бара.
Правильно подобранный масштаб чарта крайне важен. На графике, используемом для теханализа, расстояние между барами не должно создавать пустот, но при этом каждый бар должен быть чётко виден. Если вы хотите видеть на одном мониторе более длительный отрезок времени – переключитесь лучше на старший таймфрейм.
Индикаторы
Новички обычно полны энтузиазма касательно практического применения индикаторов. Стохастики, скользящие средние, боллинджер – все это очень красиво выглядит нанесенным на график и создает иллюзию предсказуемости рынка. Такой их особенностью часто любят пользоваться авторы многочисленных, появляющихся как грибы после дождя, курсов с названиями вроде «Торговля на бирже криптовалют для чайников».
На самом деле подобные индикаторы запаздывают за движением цены в той или иной степени, т.е не могут принести никакой ощутимой пользы трейдеру для оценки текущего состояния рынка. Более того, они захламляют график, не давая сосредоточиться на том, что действительно важно.
Объем
А вот на самом деле полезными могут оказаться индикаторы, которые способствуют лучшей визуализации распределения проторгованного объема, вроде кластеров в платформе Volfix, или рыночного профиля (market profile).
Именно анализ объемов помогает трейдеру понять баланс спроса и предложения, лежащие в основе ценообразования, выявить накопления позиций крупных игроков и ответить на вопрос, когда и куда эти игроки намерены сдвинуть цену.
Накопление и распределение – это постоянно повторяющийся рыночный цикл, и для трейдера довольно важно научиться определять, когда и в какой стадии рынок находится. Считается, что цикл начинается с накопления, когда большой объем актива проторговывается в узком ценовом диапазоне. За накоплением следует импульсное движение, завершающееся распределением на пике импульса. Часто за распределением следует откат.
Для лучшего понимания этого цикла проведите аналогию с пружиной. Чем сильнее пружина сжимается (чем больший объем торгов прошел в узком диапазоне), тем сильнее будет импульс, когда пружину отпустят.
Методология анализа объемов – тема слишком обширная, чтобы быть полностью освещенной в рамках одной статьи. Тем не менее, чуть больше углубить свое понимание накопления и дистрибуции в теханализе вам поможет следующая глава.
Тренд VS флет
Рынок попеременно находится в двух разных фазах, которые называются флет и тренд.
Флет, боковик, проторговка, коридор, или консолидация – это все разные названия для ситуации, когда цена долгое время движется в определенном ценовом диапазоне, не выходя за его рамки. Именно так происходит накопление объема, и именно так его можно увидеть на графике не прибегая к дополнительным индикаторам.
Лучшая стратегия торговли во флете – продажи от его верхней границы и покупки от нижней с тейками на противоположной стороне. В случае если флет достаточно широк, потенциал прибыли будет значительно превышать ваш стоп.
Чем раньше трейдер распознает флет, тем вернее сможет извлечь прибыль из своей наблюдательности. Здесь стоит помнить, что цена не может находиться во флете вечно, и рано или поздно выйдет из него, совершив импульсное движение (чем дольше флет, тем сильнее импульс). С другой стороны общее правило, что цене проще двигаться в границах уже обозначенного коридора, чем покинуть его – тоже верно.
Тренд – это однонаправленное движение цены. Часто оно сопровождается откатами, но общая тенденция роста или падения рынка просматривается достаточно чётко. В этой фазе лучше всего торговать в направлении тренда, пользуясь откатами для входов по лучшей цене.
Трейдинг криптовалютами для новичков может быть затруднителен из-за того, что этот рынок часто находится в фазе сильного тренда, когда нужно много терпения для того, чтобы дождаться выгодной сделки. Многие начинающие трейдеры, видя большое однонаправленное движение, начинают догонять рынок, покупая и продавая там, где потенциал движения уже почти исчерпан. Это ошибка! Люди не верят в откаты, но они случаются независимо от веры. Торгуйте по тренду, но ждите выгодных точек входа. Главное тут – заметить вовремя, когда откат перерос в смену тренда.
Уровни поддержки и сопротивления
Торговля криптовалютой для начинающих часто видится игрой в рулетку, заигрыванием с удачей. Каждый же, кто сумел пройти весь тернистый путь к стабильному заработку на бирже констатирует факт: ошибки неизбежны, но если статистическое преимущество на стороне трейдера, то доходы будут превышать эти потери, и везение тут ни при чём.
Умение определить сильные уровни поддержки и сопротивления – это одна из тех вещей, которые дают статистическое преимущество на рынке. По сути, это места скопления крупных покупателей/продавцов. Там есть большая вероятность отскока, или, как минимум, остановки цены после какого-то импульсного движения.
Правило работы с ними простое: выше уровня покупаем, ниже – продаём. В большинстве случаев цена ходит от одного сильного уровня к другому, а ее колебания между – это рыночный шум, тяжело поддающийся анализу.
Часто новички в трейдинге спрашивают: «Почему мы должны, выставив определенный тейк-профит, пересиживать все просадки и ждать когда цена придет из точки А в точку Б? Разве тот, кто по-настоящему понимает рынок, не может с большей выгодой ловить все эти движения цены в разных направлениях?»
Более опытные коллеги улыбаются, выслушивая подобные предположения. В том-то и дело, что статистическое преимущество трейдера как раз и заключается в том, что он может с определенной долей вероятности предполагать, что цена придёт из точки А в точку Б. Попытки извлечь прибыль, забыв об этой основе, как правило, приводят не только к сокращению доходов, но и к эмоциональной нестабильности трейдера, играющего со случаем.
Для флета и тренда уровни будут разными. В трендовой фазе работать сложнее, так как для работы от действительно сильных уровней нужно дожидаться серьезных откатов. Не всегда эти откаты случаются, так что работа в тренде требует, во-первых, умения определять начало нового тренда, во-вторых, умения ждать свою цену, в-третьих, огромного смирения (в частности с тем, что вы так и не смогли зайти в рынок на откате).
Флетовые уровни, особенно со старших таймфреймов формируют очень сильные поддержки и сопротивления. Работа от этих уровней выгодна не только с точки зрения силы сигнала, но и благодаря возможности поставить короткий стоп по трейду. Это означает, что в случае неблагоприятного развития событий вы будете рисковать относительно небольшим капиталом. Соотношение риска к прибыли, превышающее 1 к 3, в свою очередь, тоже повысит шансы трейдера на долгосрочный успех.
Плохая новость заключается в том, что для стабильного заработка на рынке, трейдер должен научиться не только отмечать поддержки и сопротивления на графике, но и понимать рыночный контекст. Когда именно можно работать от уровня, а когда сигнал будет ослаблен другими факторами? Как сопоставить сигналы на различных таймфреймах? Что означает появление больших объёмов и где их важно отслеживать? Как выставлять стопы и сокращать риски? Где фиксировать прибыль? Хорошая новость – всему этому можно научиться.
Кросс-таймфрейменный анализ
Флет и тренд постоянно сменяют друг друга и предполагают разный подход к совершению сделок. Сложность создает тот факт, что график одного и того же инструмента, но на разных отрезках времени может иметь разную фазу. Например, последний день, рассматриваемый на пятиминутном таймфрейме, может быть флетовым, а вот вся последняя неделя в целом – трендовой.
Хорошей привычкой может стать рассмотрение графика с разных точек зрения, начиная со старших таймфреймов, вроде дневок, и продолжая на четырёхчасовых, часовых, пятиминутных барах. Самым младшим таймфреймом этой матрешки станет тот, на котором трейдер сможет определить нужный уровень стоп-лосса и выставить ордера. Копать глубже вплоть до тиковых данных не будет имеет смысла, иначе вы просто запутаетесь в рыночном шуме.
Кросс-таймфрейменный теханализ достаточно сложен, но дает наилучший результат, так как помогает сложить более цельную картину рынка, верно определить точки входа, стопы и цели, избежать совершения сделок в спорных ситуациях с малым статистическим преимуществом.
Умение отслеживать именно текущее настроение рынка – крайне важно для трейдеров. Имея такой навык, они могут вовремя заметить смену тренда и избежать сделок, основанных на устаревшей информации о состоянии рынка, вроде «тренд вверх, значит покупаем».
Чтобы прийти к сильной поддержке, обнаруженной на часовом таймфрейме, цене придётся пробить много поддержек с минутного графика. Научитесь оценивать характер движения цены на этом пути: как быстро пробиваются встречные поддержки, сколько их было, и насколько они были сильны? Не может ли оказаться так, что текущее настроение рынка уже сменилось, но на старшем таймфрейме это просто пока что незаметно?
Вы не ошибётесь, если будете покупать только растущий рынок, а продавать падающий. Это не значит, что вы должны покупать на максимуме движения или продавать на минимуме! Лучшей тактикой будет дождаться сильных уровней поддержки и сопротивления со старших таймфреймов, а также убедиться, что на более мелком таймфрейме вблизи этих уровней уже начался отскок.
«Жить в настоящем» хорошо не только с точки зрения буддийских монахов. Поддерживая своими позициями текущее настроение рынка, биржевой игрок получает огромное преимущество и возможность поймать едва зародившийся тренд или закрыть с максимальной прибылью сделки, открытые ранее.
Читать далее:
Отличие торговли криптовалютами от традиционных финансовых инструментов
Покупка и безопасное хранение криптовалюты
Выбор биржи для торговли криптовалютами
Инструменты криптовалютного трейдинга: виды монет, токенов и деривативов
Торговые стратегии на криптовалютных биржах
Ликвидность криптовалют
Биржевая торговля криптовалютами: терминология
Фундаментальный анализ в торговле криптовалютами
Волатильность криптовалютных инструментов
Торговая система для криптовалюты
